年轻的钢丝艺人凌燕来自苏泸杂技团，她得到了师傅满堂红和师兄韩天笑的指导，不断提高自己的钢丝技巧。一次演出中，她遇见了钢琴伴奏员康迪的朋友艾清波。艾清波是一名年轻的钢琴家，他被凌燕的美貌和技艺所吸引，放弃了康迪来追求凌燕。为了赢得凌燕的心，艾清波不断用心地为她谱写曲子，并频繁出入舞厅、公园。在一场雷雨交加的黄昏，艾清波送给凌燕一只金壳手表，令她沉醉于这段所谓的“爱情”之中。凌燕完全被艾清波的假意所迷惑，对他死心塌地。她和康迪同住的时候，康迪并不知情，直到凌燕告诉他真相，康迪才发现自己被背叛。艾清波为了解脱自己，抛弃了凌燕，指责康迪和韩天笑暗生情愫。其实，韩天笑一直默默爱着凌燕，但出于考虑让她专心事业，从未表白。艾清波的谎言最终被戳穿，凌燕也明白了自己曾经沉迷的不过是一场虚幻的爱情。